РБК: Росбанк предложил инвесторам заработать на акциях «Яндекса»

Росбанк завершит в пятницу выпуск облигаций, привязанных к котировкам акций «Яндекса». Всего банки уже зарегистрировали структурных нот на 200 млрд руб., но выпустить смогут не больше 15–20 млрд руб. за год.

Планы на 200 миллиардов

Росбанк размещает структурные облигации на миллиард рублей со ставкой купона в 0,01% годовых и дополнительным доходом, который зависит от динамики стоимости акций компании «Яндекс». По словам директора департамента рынков долгового капитала Росбанка Антона Кирюхина, потенциальными приобретателями облигаций являются несколько институциональных инвесторов. Всего Росбанк планирует разместить структурные облигации на 55 млрд руб.

Эти облигации не инструмент долгового рынка, с помощью которого банк привлекает финансирование, а инвестиционный инструмент для клиентов, которым мало обычного депозита и не очень хочется рисковать на фондовом рынке. Покупатели таких бумаг – профессиональные участники рынка, которые, с одной стороны, хотят защитить свои вложения, а с другой – получить дополнительную доходность, говорит начальник управления продаж структурных продуктов и продуктов долгового рынка капитала ЮниКредит Банка Михаил Радомысельский.

Росбанк не единственный эмитент таких инструментов. В мае 2014 года свою программу структурных нот из десяти выпусков на сумму 10 млрд руб. зарегистрировал ЮниКредит Банк. Такие же программы есть у ВТБ и Сбербанка: в январе 2015 года набсовет Сбербанка утвердил решение о размещении 34 выпусков структурных облигаций общим объемом 50 млрд руб. «ВТБ Капитал» готовится разместить 25 выпусков облигаций с возможностью получения дополнительного дохода на 100 млрд руб. «Условия будущих выпусков будут зависеть от рыночной конъюнктуры и пожеланий инвесторов, но в целом в 2015 году мы ожидаем увидеть повышенный интерес инвесторов к сырьевым товарам, а также, возможно, к продуктам, привязанным к инфляции», – рассказал руководитель управления структурных транзакций «ВТБ Капитала» Дмитрий Суспицын.

Как это устроено

В теории структурные облигации рассчитаны на консервативных инвесторов, которые не готовы самостоятельно инвестировать в акции, но хотели бы получить более высокий доход, чем по банковскому депозиту. Как правило, купоны по таким бумагам составляют 0,01–0,1% годовых. Помимо периодических купонных выплат (обычно два раза в год) в условиях выпуска бумаг прописывается возможность получения дополнительного дохода. Его размер зависит от роста актива, к которому привязана облигация. Инвестор получает гарантию возврата 100% вложенных средств, плюс возможность поучаствовать в росте рынка. Степень участия определяется суммой, которую банк размещает в опцион пут или колл в зависимости от того, на рост или падение рынка сделана ставка.

Дополнительный доход может быть привязан к индексам фондового рынка, ценам на металлы, котировкам ценных бумаг других эмитентов, ПИФам, а также курсу доллара. Например, ноты Росбанка предполагают, что инвесторы через два года получат дополнительный доход, равный тому, на сколько процентов цена акции «Яндекса» будет выше $15,5, и не в любое время, а точно 3 февраля 2017 года (на эту дату будет определяться дополнительный доход). Например, если в этот день акции «Яндекса» будут стоить $16,5, инвесторы получат дополнительный доход в 6,5% от номинала. Доход не может быть отрицательным и не может превысить 60% по условиям выпуска. За последние 12 месяцев цена акций «Яндекса» снизилась почти на 60%.

Банк в любом случае заработает комиссионные. Информацию о размере вознаграждения банкиры не раскрывают, однако, как считает директор управления по рынкам долгового капитала компании «Уралсиб Кэпитал» Виктор Орехов, комиссионный доход при размещении структурных бумаг должен быть сопоставим с тем, который банки взимают за организацию выпуска рублевых бондов – 0,01–0,02% от объема размещения.

Сколько заработали

Рынок структурных продуктов в России молод и не очень ликвиден. «Клиенты, вложившие средства в структурные облигации, как правило, их не продают, а дожидаются оферты или погашения. Найти покупателя с аналогичной инвестиционной стратегией на таком неликвидном рынке непросто», – говорит Кирюхин. Соответственно, весь доход определяется обещанными выплатами.

В банках не комментируют, какую доходность получили инвесторы, однако некоторые выводы можно сделать, изучив данные на сайте RusBonds.ru. Например, у того же Росбанка в обращении находится восемь выпусков структурных облигаций с доходностью, привязанной к индексу ММВБ, стоимости американских депозитарных расписок «Газпрома», цене тройской унции палладия в Лондоне, а также несколько выпусков облигаций, доходность которых зависит от цены рублевых евробондов банка ФК «Открытие». Кроме того, в апреле 2013 года Росбанк разместил двухлетние облигации объемом 3 млрд руб., дополнительная доходность которых привязана к корзине, рассчитываемой на основе ставки MosPrime, и стоимости паев ПИФа облигаций «Тройка Диалог – Илья Муромец» под управлением УК «Сбербанк Управление активами». По всем этим выпускам инвесторы пока получили лишь купонные выплаты из расчета 0,01–0,1% годовых от номинала.

Единственный погашенный выпуск – третий выпуск структурных нот, размещенный в июле 2013 года и досрочно погашенный в январе 2015 года. Дополнительный доход по этим бумагам был привязан к цене золота. Согласно отчетности банка, инвесторы в эти ноты получили лишь по 15 копеек на одну бумагу номиналом 1000 руб., дополнительного дохода они не заработали.

Структурные бонды «ВТБ Капитала» также пока не принесли их держателям высокой доходности. Из четырех погашенных выпусков (серии 03–05 и 014) дополнительный доход был выплачен только по бумагам, привязанным к индексу ММВБ. Структурные облигации серии 03 объемом 1 млрд руб. были размещены в декабре 2012 года и погашены в январе 2014 года. Суммарно (с учетом фиксированного купона) инвесторы получили по 35,72 руб. на одну облигацию номиналом 1000 руб. То есть доходность составила примерно 3,6% за год. По остальным выпускам держателям были выплачены только купоны из расчета 0,1% годовых.

Ставка на будущее

В отличие от западных рынков, где первые структурные продукты появились еще в конце 1970-х, в России первые облигации, доходность которых была привязана к индексу РТС, выпустила «Тройка Диалог», и это произошло только в 2009 году. Внебиржевые бумаги номиналом 1000 руб. и сроком обращения 1,5 года имели фиксированную доходность 0,01% годовых, 45% инвестиций компания вкладывала в биржевой индекс.

С 2010 года свои структурные бонды в России начал выпускать ЕБРР. В сентябре 2010-го банк разместил облигацию номиналом 7 млрд руб. с фиксированной доходностью 0,01% годовых и возможностью получить дополнительную доходность в зависимости от роста индекса Венской фондовой биржи RDX. Бумага была приобретена ВЭБом. «Облигация находится в составе расширенного портфеля пенсионных накоплений», – сообщил РБК директор департамента доверительного управления ВЭБа Александр Попов. По его словам, о фактической доходности облигации ЕБРР можно будет говорить только в 2018 году, когда наступит срок ее погашения.

Банкиры считают, что в перспективе спрос на структурные облигации будет расти. «Спрос есть. Основные инвесторы в эти облигации – пенсионные фонды, страховые компании, управляющие активами», – говорит управляющий директор Sberbank CIB Эрвин Парвиз.

Сейчас банки размещают до десяти выпусков структурных облигаций в год. По оценке Кирюхина из «Росбанка», в среднем эмитенты в ближайшие годы будут размещать по 15–20 млрд руб., при том что ежегодный объем всего первичного рынка рублевых бондов составляет 1,2–1,7 трлн руб.

Альберт КОШКАРОВ

РБК: Bloomberg назвал российские банки следующей целью американских санкций

Правительство США рассматривает возможность исключения из международной финансовой системы нескольких российских банков, если перемирие на Украине будет сорвано. Об этом Bloomberg рассказали источники в Белом доме.

Два источника агентства в администрации президента США заявили, что наказанию может быть подвергнут один или несколько российских банков. Оба чиновника, принимавших участие в обсуждении санкций, заявили, что блокировка российских банков приведет к значительному обострению двусторонних отношений и может вызвать далеко идущие последствия, особенно для европейской экономики.

Еще два источника в Белом доме также подтвердили Bloomberg, что самой крайней мерой, которая рассматривается в администрации Барака Обамы, является полное исключение российских банков из западной финансовой системы. Собеседники агентства отметили, что возможно сначала будут предприняты промежуточные шаги, такие как запрет на проведение банковских операций в долларах для российских банков.

Источники в военном и разведывательном сообществе США рассказали Bloomberg, что по оценке спецслужб, Кремль продолжит поставки оружия ополченцам, следующей целью которых вероятно станет Мариуполь или Харьков. Эти источники говорили на условиях анонимности, поскольку доклады спецслужб носят являются секретными.

Андрей КУЗНЕЦОВ

Коммерсант FM: «Повышение процентной ставки будет признаком непоследовательности со стороны ЦБ»

Годовой рост потребительских цен в России достиг 16,2%. Таким образом инфляция оказалась выше ключевой ставки Центробанка. При этом собеседники “Коммерсантъ FM” ожидают ужесточения монетарной политики регулятора, если рост цен не замедлится.

Инфляция в России в годовом выражении превысила ключевую ставку ЦБ. На 24 февраля рост потребительских цен составил 16,2% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года. Такие данные приводит Росстат. С начала этого года инфляция достигла уровня 5,8%. В середине декабря ЦБ поднял базовую ставку с 10,5% до 17%, затем в конце января снизил ее до 15%. При этом регулятор пояснил, что уровень ставки будет использоваться как основной инструмент воздействия на инфляцию. При сохранении нынешней ситуации ЦБ вряд ли станет ужесточать свою монетарную политику, считает независимый аналитик Богдан Зварич.

“Даже несмотря на то, что мы видим очень высокую инфляцию, в последнее время ситуация успокоилась как в экономике, так и на валютном рынке. В этой связи у ЦБ сейчас нет поводов для подъема ставки — наоборот, если ситуация на валютном рынке и дальше будет спокойной, а рубль в ближайшее время продолжит укрепляться в случае, если мы увидим, например, рост цен на нефть, то вполне возможно, что у ЦБ будет повод для того, чтобы снизить ставку на 2-3 пункта”, — прогнозирует Зварич.

В ближайшем будущем ЦБ, скорее всего, займет выжидательную позицию, уверен президент инвестиционной группы “Московские партнеры” Евгений Коган.

“ЦБ не будет в данной ситуации повышать процентную ставку. Скорее всего, ребята ничего не будут делать, но не совсем понятно было, когда они процентную ставку понизили: было же очевидно, что инфляция, по крайней мере в первой половине года, будет достаточно высокой, и снижение процентной ставки, как бы нам всем этого ни хотелось для оживления бизнеса, было немножечко преждевременно. Так что я не думаю, что они будут повышать ее, но то, что они теперь долго будут занимать выжидательную позицию — медицинский факт”, — пояснил Коган в эфире “Коммерсантъ FM”.

Центробанк может повысить ключевую ставку, если инфляция вопреки прогнозам не начнет замедляться к середине года. Так считает независимый эксперт Андрей Верхоланцев.

“ЦБ будет выдерживать паузу, ориентируясь в том числе и на рынок нефти. Ведь недавно, буквально в конце января, регулятор пошел на снижение ставки, и повышать ее после этого будет признаком непоследовательности проводимой ЦБ политики. Инфляционные риски регулятором осознаются, но дается некий прогноз относительно того, что темп роста цен будет замедляться, ориентир — середина года. Но если данные прогнозы не будут сбываться, ничего другого не останется, как перейти опять к изменению процентных ставок”, — отметил Верхоланцев.

Следующее заседание ЦБ, на котором будет рассматриваться вопрос о ставке, должно состояться 13 марта. По итогам прошлого года инфляция в России составила 11,4%.

Андрей ЗАГОРСКИЙ

Российская газета: Квартира в зоне доступа

Экономическая турбулентность последних месяцев и прогнозируемый вал банкротств заемщиков заставляет финансистов и риеэлторов действовать сообща. Ассоциация российских банков (АРБ) и Российская гильдия риэлторов (РГР) заключили соглашение о взаимодействии. Оно имеет антикризисной характер.

Его цель – наладить информационное и практическое взаимодействие между финансовым рынком и жилищными брокерами. И создать совместный лоббистской “рычаг” двух профсообществ. Это логично: снижение покупательной способности населения бьёт по рынку девелопмента – продажи падают. Падают они и из-за того, что ослабляется банковская поддержка застройщиков. А наблюдаемый ныне рост ипотечных рисков и начало работы (с 1 июля 2015 года) новой процедуры банкротства “физиков” может привести к тому, что у кредитных организаций на руках могут оказаться значительные объёмы недвижимости, реализовать которые банкирами будет проблематично.

Поэтому АРБ и риэлторы планируют через усиление взаимодействия друг с другом, во-первых, не допускать банкротства заемщиков, а во-вторых, если оно все-таки произойдет, реализовывать жильё неплатежеспособных клиентов, чтобы не остаться в убытке.

Риэлторы и финансисты надеются, что их взаимодействие не только поспособствует увеличению объемов ипотечного кредитования, но и в целом росту числа сделок на рынке недвижимости.

Выиграть должны и граждане. По идее, надёжность и качество ипотечных и риэлторских услуг для них повысится. А если жизненные обстоятельства приведут к ухудшению платежеспособности, риэлторы совместно с банкирами не позволят заемщику пойти по миру, упав в долговую яму. Риэлторы и банкиры выработают общие схемы по “спасению” таких заемщиков.

Им, в частности, могут предложить использовать другие активы для восстановления финансового здоровья (к примеру, залог личного авто или дачного участка). Другой вариант – реструктуризация, то есть уменьшение суммы месячных платежей с продлением срока выплат. Третья альтернатива – банальный размен жилплощади. И таких схем может быть бесчисленное множество, в зависимости от конкретной ситуации.

Ярослав НИКОЛАЕВ

РБК: Екатеринбург хочет взять в лизинг автобусы почти на миллиард рублей

Администрация Екатеринбурга объявила тендер на покупку в лизинг 58 низкопольных автобусов. Начальная цена контракта составляет 957,7 млн рублей. Документ опубликован на сайте госзакупок, передает РБК.

Предыдущий аукцион, который должен был состояться в конце прошлого года, сорвался, поскольку не поступило ни одной заявки. За два месяца сумма контракта выросла практически на 300 млн рублей.

Финансировать закупку будут за счет федерального бюджета. Победитель конкурса получит аванс в размере 24,5% от суммы. Остальные деньги мэрия выплатит в течение пяти лет.

Напомним, в 2014 году производители автобусов подняли цены на свою продукцию с 7 до 11 млн рублей из-за растущего доллара. Лизинговые компании, которые город собирался привлечь для закупки автобусов, подняли ставки до 25%. Из-за этого купить автобусы в 2014 году так и не удалось.

Всего к ЧМ-2018 Екатеринбург закупит дополнительно 181 автобус большой вместимости, 28 троллейбусов и 92 трамвая. Деньги на покупку общественного транспорта будут брать из муниципального, областного и федерального бюджетов.

Коммерсант: ГТЛК может построить угольный портовый терминал в Мурманске

Проект Мурманского транспортного узла (МТУ) может потерять частного инвестора. Как стало известно «Коммерсанту», «Кузбассразрезуголь» (КРУ), который должен был строить в области угольный терминал «Лавна» мощностью 18 млн тонн, может отказаться от проекта. Источники «Ъ» говорят, что руководство региона и Минтранс пытаются найти замену из госкомпаний, и наиболее вероятным кандидатом называют Государственную транспортную лизинговую компанию (ГТЛК). Но, по данным «Ъ», проект уже подорожал более чем вдвое, и, по мнению экспертов, при текущей конъюнктуре его нельзя считать привлекательным.

О том, что КРУ (входит в УГМК, контролируемую Искандаром Махмудовым и Андреем Бокаревым с партнерами) может выйти из проекта “Лавна”, “Ъ” рассказали несколько источников, знакомых с ситуацией. По словам одного из них, КРУ счел, что в текущих экономических условиях строить угольный терминал нет смысла: из-за девальвации рубля стоимость проекта подорожала до 40-50 млрд руб., а наличие грузовой базы вызывает сомнение. Он отмечает, что Андрей Бокарев в 2014 году направил письмо Владимиру Путину с предложением отказаться от Мурманска в пользу Тамани, но реакции не последовало. “Угольщики заявили, что в долгосрочной перспективе считают невыгодным строительство терминала, но нужно пересматривать весь проект узла, что считается нецелесообразным”,— говорит другой собеседник “Ъ”. По его словам, сейчас еще определяется, нужно ли подыскивать новых инвесторов либо менять концепцию.

Угольный терминал “Лавна” — ключевой проект МТУ, его мощность должна составить 18 млн тонн, стоимость в 2014 году оценивалась в 17,6 млрд руб. В 2012 году компания КРУ и “Сибирского делового союза” (СДС) ООО “Морской торговый порт Лавна” заключила инвестсоглашение с Минтрансом и областью, но в 2013 году СДС вышел из проекта. КРУ договорился, что государство профинансирует железную дорогу Выходной–Лавна пропускной способностью 28 млн тонн, углубление акватории и строительство базы портового флота. Общий объем бюджетных средств оценивался в 60 млрд руб., “Стройгазконсалтинг” в 2014 году выиграл госконтракт на дорогу стоимостью 41,5 млрд руб.

По словам источника “Ъ”, в январе губернатор области Марина Ковтун на встрече с замминистра транспорта Виктором Олерским обсуждала возможность замены КРУ “кем-то другим”. Среди частных компаний желающих нет, говорит собеседник “Ъ” но в министерстве считают проект важным и намерены привлечь в качестве инвестора одну из госструктур. Три источника “Ъ” говорят, что наиболее вероятным кандидатом является ГТЛК. Сейчас ведутся переговоры, решений пока нет, уточнил один из них. Он отметил, что компания уже строит за свой счет транспортно-логистический комплекс “Южноуральский” в Челябинской области за 6,8 млрд руб. Он рассчитан на 2,5 млн тонн грузов из России в Китай через Казахстан, ввод намечен на 2015 год. Вчера в УГМК и ГТЛК на запрос “Ъ” не ответили. В Минтрансе и администрации Мурманской области не стали комментировать тему.

В апреле 2014 года реализация всего проекта МТУ уже была под угрозой: вице-премьер Аркадий Дворкович поручил сократить госфинансирование узла на 31,5 млрд руб., а средства направить на развитие портов Азово-Черноморского бассейна. Отстоять проект удалось благодаря стараниям “Роснефти”, которая планировала получить контрольный пакет в управляющей компании МТУ. Тогда глава “Роснефти” Игорь Сечин обосновывал заинтересованность в проекте тем, что госкомпания создает в Кольском заливе инфраструктуру для шельфовых проектов в Арктике (см. “Ъ” от 25 апреля 2014 года). КРУ в итоге заключил допсоглашение с областью и “Ространсмодернизацией”, еще раз указав условия строительства терминала.

По словам Николая Сосновского из UBS, проект угольного терминала в Мурманске сейчас не выглядит привлекательным. Во-первых, цены на уголь находятся на минимумах, и, если бы не девальвация рубля, маржа, особенно по энергетическому углю, как у того же КРУ, была бы минимальной, что сказывалось бы на перспективах загрузки новых мощностей (сами угольщики оценивают длительность эффекта от девальвации в 1-1,5 года; см. “Ъ” от 16 февраля). Во-вторых, большие объемы угля из Мурманска традиционно отправляются в Европу, но в условиях политической напряженности и усилий ЕС по снижению зависимости от России делать ставку на это направление рискованно. И в-третьих, отмечает аналитик, бизнесмены могли бы рискнуть при наличии дешевых кредитов, но сейчас их нет.

Юлия ГАЛЛЯМОВА, Анатолий ДЖУМАЙЛО

Газета.ру: Банки отказываются от кредиток

Банки почти на 40% сократили выдачу новых кредитных карт в январе, свидетельствуют данные Национального бюро кредитных историй. И хотя Центральный банк надеется на улучшение ситуации уже к марту, банкиры ожидают его в лучшем случае во втором полугодии.

Как стало известно «Газете.Ru», российские банки почти на 40% сократили выдачу новых кредитных карт. Об этом свидетельствуют данные НБКИ за январь 2015 года. «В январе 2015 года Национальное бюро кредитных историй (НБКИ) получило от кредиторов 400 тыс. записей со статусом «кредитная карта». Это на 38% меньше, чем в январе 2014 года (650 тыс.)», — сообщил «Газете.Ru» директор по маркетингу Национального бюро кредитных историй (НБКИ) Алексей Волков.

В феврале ситуация с выдачей карт не улучшилась, комментируют собеседники «Газеты.Ru» на банковском рынке. Фактически банки полностью закрыли кредитование клиентов «с улицы», и карточный бизнес это затронуло в первую очередь.

«Карты — это рисковое необеспеченное кредитование. В момент кризиса банки снижают выдачу необеспеченных кредитов, ужесточая требования. Мы ждем улучшения не раньше чем во втором полугодии, если в экономике наступит оживление», — говорит директор департамента дистанционного обслуживания и продаж Банка Москвы Иван Пятков.

Еще совсем недавно рынок кредитных карт был локомотивом банковского сектора наравне с ипотекой, однако теперь уровень одобрения кредитных карт снизился примерно наполовину, добавляет он, такого не было с кризиса 2008 года.

В настоящее время МТС-банк выдает кредитные карты исключительно клиентам по зарплатным проектам: если у работодателя нет контракта с банком, то банк готов выдать лишь дебетовую карту, уточнили «Газете.Ru» в колл-центре банка. При этом кредитная история и наличие успешно погашенного кредита не будут иметь значения. В Сбербанке также готовы идти на уступки зарплатным клиентам: для них достаточно предъявить лишь паспорт и дебетовую карту (остальным придется донести в банк заверенную копию трудовой книжки и справку 2НДФЛ). Ставки по ним находятся в диапазоне от 25,9 до 33,9%. В ХКФ-банке действуют жесткие ограничения на выдачу карт: получить кредитную карту можно лишь по персональному предложению после оформления потребительского кредита. Для остальных доступна кобрендинговая карта (совместно с «Евросетью») с доступным лимитом 10 тыс. руб. При этом для всех клиентов процентная ставка будет одинаковой — 33,9%.

Банкиры осторожничают еще и потому, что все еще сохраняется риск повышения ключевой ставки. «С кредитными картами есть нюанс — ставка фиксирована: человек может открыть кредитную карту сейчас и использовать ее два-три года, когда ключевая ставка уже изменится. С учетом возросшей стоимости фондирования карточные продукты перестают быть прибыльными. Реакция банков — тормозить этот вид кредитования», — говорит директор по продуктам банка «Пойдем!» Дмитрий Сапронов.

По данным исследовательской компании Frank Research Group, доля Сбербанка на рынке кредитных карт на 1 января 2015 года составляла 29,8%, на долю ТКС-банка и Альфа-банка приходится по 7% рынка, чуть меньше — на ВТБ24 (6,9%).

Среди других лидеров рынка — «Хоум кредит», ОТП, Связной-банк, «Восточный экспресс», а также Бинбанк. За прошедший год Сбербанку удалось завоевать дополнительно 6,6% рынка, тогда как доля «Русского стандарта» сократилась на 5%.

С начала года банки один за другим начали объявлять о сокращении доступных кредитных лимитов по уже выданным картам. В частности, об этом сообщили банки «Тиньков кредитные системы», «Русский стандарт» и ряд других. В начале февраля зампред ЦБ Михаил Сухов заявил о том, что потребительское кредитование возобновится в конце февраля либо в начале марта. Впрочем, участники рынка пока не рассчитывают на столь быстрое восстановление. «Все будет зависеть от ситуации в экономике, — отмечает «Газете.Ru» источник на банковском рынке. — Пока данные, к сожалению, говорят о том, что восстановление рынка кредитования, скорее всего, начнется не раньше второй половины 2015 года».

Ольга АДАМЧУК

Газета.Ru: Минфин заработал 48 млрд рублей в 2014 году

Минфин России заработал около 48 млрд рублей в прошлом году от размещения свободных бюджетных средств. Об этом сообщил глава ведомства Антон Силуанова, передает РИА «Новости».

В 2014 году ведомство разместило свыше 1 трлн руб. временно свободных средств.

«Казначейство размещало временно свободные средства федерального бюджета на депозиты, своевременно подкрепляло ликвидностью экономику», — отметил Силуанов.

Российская газета: Ставки биты

Примерно каждый восьмой банк завышает ставки по вкладам для физлиц. Сейчас слишком большим уже можно считать предложение в 17 процентов годовых. Проблема завышенных ставок может отпасть в середине лета, говорят эксперты “Российской газеты”.

О том, что около сотни российских банков сейчас предлагают слишком высокие проценты по вкладам для населения, заявил зампред ЦБ Михаил Сухов.

Однако вкладчикам в эйфорию от больших процентов впадать не стоит: слишком высокие ставки должны, наоборот, настораживать, они являются рискованными в любой экономической ситуации.

По словам Сухова, банки, предлагающие ставки существенно выше среднерыночных, могут обязать вносить дополнительные платежи в фонд страхования вкладов. В ЦБ раз в десять дней подсчитывают максимальные ставки по рублевым вкладам у крупных банков. Во второй декаде февраля их среднее значение составило 13,835 процента.

Платить большие суммы в фонд страхования вкладов за превышение ориентиров по ставкам банки могут начать уже с 1 июля – это предусматривают поправки в законодательство, напоминает вице-президент Ассоциации региональных банков Олег Иванов. “Вводится дифференцированная шкала взносов, по которой банк, превысивший базовую процентную ставку по депозитам, например, на 3 процентных пункта, заплатит в фонд в 6,5 раза больше денег”, – рассказывает он. А что вкладчики?

Даже несмотря на гарантию возврата 1,4 миллиона рублей в случае краха банка, нужно учитывать подводные камни. Например, класть на депозит деньги с расчетом, чтобы через год вписаться в страховую сумму, иначе часть их сгорит, если у банка отзовут лицензию. И помнить еще об одном риске: если банк лопнет через месяц, то вы вообще никаких процентов не получите.

Впрочем, слишком высокие проценты по депозитам с 1 июля перестают быть целесообразными. “Если банк по каким-то непонятным причинам все равно будет их предлагать, то что-то с ним точно не в порядке”, – предупреждает Олег Иванов. Но такие летние перспективы могут стать неоднозначными для макроэкономики. “По данным минэкономразвития, уровень годовой инфляции в конце первого квартала будет близок к 17 процентам. Это означает, что хотя бы для сохранения денег граждан на депозитах банкам нужно предлагать ставки по 18-19 процентов. С точки зрения экономики это уже обоснованная, а не завышенная ставка”, – считает Иванов.

И если сохранять средние ставки ниже инфляции, то россияне предпочтут покупку иностранной валюты депозитам, что затруднит банкам кредитование реального сектора отечественной экономики.

“Поэтому допускаю, что если инфляция сохранится на столь же высоком уровне, как сейчас, то может быть поставлен вопрос о целесообразности переноса введения отчислений в фонд страхования вкладов по дифференцированной шкале на будущее”, – полагает Олег Иванов. Но если летом мы увидим снижение инфляции, то тогда контроль над завышенными ставками по вкладам будет вполне оправданным, добавляет он.

Роман МАРКЕЛОВ

Reuters: Raiffeisen закрывает офисы на Дальнем Востоке

Raiffeisen Bank International, как и обещал, начал сокращать присутствие в России, начав с Дальнего Востока, где закроет отделения в шести городах, объявила кредитная организация в пятницу.

По результатам 2014 года доля доходов Дальневосточного филиала в бизнесе Райффайзенбанка, российской “дочки” Raiffeisen Bank International, была незначительной и составила менее 1 процента.

“Принимая во внимание относительно низкий потенциал Дальнего Востока с точки зрения развития клиентской базы, что не позволяет банку построить здесь эффективный бизнес достаточного масштаба, было принято решение закрыть сеть операционных офисов в этом регионе”, – говорится в сообщении.

Райффайзенбанк закроет все офисы на Дальнем Востоке: семь отделений в шести городах – Благовещенске, Владивостоке, Магадане, Петропавловске-Камчатском, Хабаровске и Якутске. Закрытие офисов планируется завершить к 1 сентября 2015 года.

В данный момент решается вопрос о возможной продаже кредитного портфеля физических лиц и клиентов сегмента малого и микробизнеса.

Ранее в феврале Raiffeisen объявил, что планирует продать подразделения в Польше и Словении и сократить присутствие в России, чтобы уменьшить баланс и достигнуть коэффициента основного капитала в 12 процентов к концу 2017 года

Россия является для банка наиболее доходным рынком, принесшим в прошлом году прибыль в размере 342 миллионов евро, но давит на его капитал из-за слабеющей экономики.

Анастасия ТЕТЕРЕВЛЕВА